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낮은 부채비율과 높은 배당수익률을 가진 기업들의 주식은 위기에 강하고 수익성이 높습니다. 이런 주식을 찾는 간단한 기준과 도구를 소개하고, 몇 개의 기업들을 예시로 들어봅니다.
소개
주식 투자는 재산을 늘리고 소득을 창출할 수 있는 보람 있는 방법이 될 수 있습니다. 하지만 모든 주식이 똑같이 좋은 것은 아닙니다. 일부 주식은 높은 수익률을 제공하지만 위험도 높습니다. 다른 주식은 더 안정적이지만 수익성이 낮을 수도 있습니다. 위험과 보상 사이의 최적의 균형을 어떻게 찾을 수 있을까요?
주식을 평가하는 한 가지 방법은 부채 비율과 배당 수익률을 살펴보는 것입니다. 부채 비율은 기업의 자기자본 대비 부채가 얼마나 되는지를 측정합니다. 부채 비율이 낮다는 것은 기업의 재무 유연성이 높고 이자 부담이 적다는 것을 의미합니다. 부채 비율이 높다는 것은 부채 상환에 어려움을 겪고 파산 위험에 직면할 수 있음을 의미합니다.
배당 수익률은 기업이 주가 대비 배당금으로 지급하는 금액을 측정합니다. 배당 수익률이 높다는 것은 회사가 주주와 이익을 공유하고 안정적인 수입원을 제공한다는 것을 의미합니다. 배당 수익률이 낮다는 것은 회사가 미래 성장을 위해 이익을 재투자하고 있거나 현금 흐름에 문제가 있을 수 있음을 의미합니다.
이상적으로는 부채 비율이 낮고 배당 수익률이 높은 기업의 주식을 찾는 것이 좋습니다. 이러한 주식은 경기 침체기에 더 탄력적이고 경기 확장기에 더 많은 보상을 받을 가능성이 높습니다. 그러나 이러한 주식은 수요가 많고 프리미엄이 붙어 거래되는 경우가 많기 때문에 찾기가 쉽지 않습니다.
이 글에서는 몇 가지 간단한 기준과 도구를 사용해 부채 비율이 낮고 배당 수익률이 높은 기업의 주식을 찾는 방법을 알려드리겠습니다. 또한, 이러한 주식의 몇 가지 예도 제공해드리겠습니다.
종목 선정 기준
부채 비율이 낮고 배당 수익률이 높은 기업의 주식을 찾기 위해 다음 기준을 사용합니다:
- 회사의 시가총액이 최소 100억 달러 이상이어야 합니다. 이는 회사가 안정적인 비즈니스와 다양한 수익원을 확보할 수 있을 만큼 규모가 크다는 것을 의미합니다.
- 부채 비율이 1 미만이어야 합니다. 이는 회사가 부채보다 자기 자본이 많고 부채 의무를 쉽게 상환할 수 있음을 의미합니다.
- 배당 수익률이 3% 이상이어야 합니다. 이는 회사가 매년 주가의 3% 이상을 배당금으로 지급한다는 의미입니다.
- 부채에 대한 이자를 지불한 후 잉여 현금 흐름이 양수여야 합니다. 이는 회사가 부채를 갚고 남은 현금이 운영 자금과 배당금을 지급하기에 충분하다는 의미입니다.
이러한 기준을 사용하여 "FinanceCharts.com" 또는 "Simply Wall St."와 같은 온라인 도구를 사용하여 잠재적인 주식을 선별할 수 있습니다. 이러한 도구를 사용하면 다양한 재무 지표를 기준으로 주식을 필터링하고 여러 섹터와 업종에 걸쳐 비교할 수 있습니다.
낮은 부채비율 및 고배당 주식 예시
엑손 모빌 (XOM)
엑손 모빌은 탐사, 생산, 정제, 마케팅 사업을 하는 세계 최대 규모의 석유 및 가스 회사 중 하나입니다. 엑손 모빌의 시가 총액은 4,271억 달러, 부채 비율은 0.20, 배당 수익률은 5.8%, 부채 이자 지급 후 잉여 현금 흐름은 197억 달러입니다. 엑손 모빌은 저유가 시기에도 배당금을 지급하고 배당을 늘려온 오랜 역사를 가지고 있습니다. 또한, 환경에 미치는 영향을 줄이고 수익원을 다각화하기 위해 재생 에너지와 탄소 포집 기술에 투자하고 있습니다.
코스트코 홀세일(COST)
Costco Wholesale는 다양한 제품과 서비스를 저렴한 가격에 제공하는 창고형 클럽을 운영하는 선도적인 소매업체입니다. 코스트코 도매의 시가 총액은 3,197억 달러, 부채 비율은 0.27, 배당 수익률은 3.1%, 부채에 대한 이자 지급 후 잉여 현금 흐름은 76억 달러입니다. Costco Wholesale는 충성도 높은 고객 기반과 높은 멤버십 갱신율을 보유하고 있어 일관되고 반복적인 수익을 창출합니다. 또한 규모의 경제, 운영 효율성 및 강력한 브랜드 평판의 이점을 누리고 있습니다. 코스트코 도매는 17년 연속으로 배당금을 인상하고 있습니다.
리제네론 파마슈티컬스(REGN)
리제네론 제약은 다양한 질병과 질환에 대한 혁신적인 의약품을 개발 및 상용화하는 생명공학 회사입니다. 리제네론 제약의 시가 총액은 1,052억 달러, 부채 비율은 0.10, 배당 수익률은 3.2%, 부채 이자 지급 후 잉여 현금 흐름은 59억 달러입니다. 리제네론 제약은 다양한 개발 단계에 있는 강력한 의약품 파이프라인을 보유하고 있으며, 에일리아, 듀픽센트, 리브타요 등 여러 블록버스터 의약품을 시장에 출시하고 있습니다. 또한 리제네론 제약은 사노피와 강력한 파트너십을 맺고 있어 의약품 개발 및 마케팅의 비용과 위험을 분담하는 데 도움이 됩니다. 리제네론 제약은 2023년에 배당을 시작했습니다.
이는 부채 비율이 낮고 배당 수익률이 높은 기업 주식의 예시 중 일부에 불과합니다. 그러나 주식의 실적과 가치에 영향을 미치는 다른 요인이 있을 수 있으므로 투자하기 전에 항상 직접 조사하고 분석해야 합니다. 또한 시장 변동에 대한 위험과 노출을 줄이기 위해 다양한 섹터와 산업에 걸쳐 포트폴리오를 다각화해야 합니다.
투자의 책임 본인에게 있으며, 신중히 결정해야합니다.
